"BAGFAŞ'TA TAHMİNLERİMİZİ İNDİRİYORUZ"
Can Özçelik - Ak Yatırım Hisse Senetleri Yöneticisi
"Bagfaş, ikinci çeyrekte 3 milyon TL net zarar açıkladı. Rakam, 7 milyon TL'lik konsensüs ve 12 milyon TL'lik net kâr beklentimizin altında kaldı. Sapmanın nedeni, ihracat gelirlerindeki düşüş ve fınansal giderlerdeki artış olarak görünüyor. Yurtiçi satışlarda AN/KAN gübre yasağının ardından, kapasite artışına rağmen sadece yüzde 20 artış sağlandı. Düşen ciro ve azalan operasyonel kaldıraçla, FVAÖK marjı da yüzde 11,4 oldu. Operasyonel olarak beklentilerin altında performans gösteren şirket için 2016 ciro tahminimizi 720 milyon TL'den 610 milyon TL'ye çekerken, FVAÖK ve net kâr tahminlerimizi ise sırasıyla 97 milyon TL'den 81 milyon TL'ye ve 43 milyon TL'den 33 milyon TL'ye indiriyoruz. Hedef fiyatımızı da 14,00 TL'den 13,28 TL'ye revize ediyoruz. Sonuçların hisse senedi performansı için negatif olmasını bekliyoruz."
Hisse | Fiyat | Değişim(%) | Piyasa Değeri |
---|---|---|---|
AKBNK | 67,80 | -7,44 | 352.560.000.000,00 |
ALBRK | 7,00 | -5,79 | 17.500.000.000,00 |
GARAN | 130,80 | -8,27 | 549.360.000.000,00 |
HALKB | 21,02 | -5,32 | 151.024.034.442,84 |
ICBCT | 14,43 | 0,14 | 12.409.800.000,00 |
ISCTR | 15,25 | -5,92 | 381.249.542.500,00 |
SKBNK | 4,36 | -3,33 | 10.900.000.000,00 |
TSKB | 12,59 | -6,88 | 35.252.000.000,00 |
VAKBN | 26,30 | -6,41 | 260.788.736.054,90 |
YKBNK | 30,58 | -7,33 | 258.310.828.264,72 |
Finansingundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.finansingundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.finansingundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.