"TÜPRAŞTA FVAÖK VE KÂR BEKLENTİMİZİ DÜŞÜRÜYORUZ"
İlyas Safa Urgancı - İş Yatırım Araştırma Uzmanı
"Zayıf gelen 2016 ikinci çeyrek operasyonel performansın sonrasında, Tüpraş net rafineri marjı tahminlerimizi düşürdük ve 2016 için 5,3 dolar/varil olan beklentimizi, devam eden gerilemeyi göz önüne alarak 4,5 dolar/varil'e indirdik. 201/de net rafineri marjının 5,1 dolar/varil olmasını öngörüyoruz. Bunun neticesinde, şirket için hedef fiyatımızı 8l TL'den 75,9 TL'ye aşağı yönlü revize ediyoruz. Yeni hedef fiyatımızın yüzde 30 getirl potansiyeli olması nedeniyle 'at' tavsiyesi vermeye devam ediyoruz. Şirketin dizel marjlarındaki zayıflık üçüncü çeyrekte de devam ediyor. 2016 FVAÖK beklentimizi, net rafineri marjındaki aşağı yönlü revizyonla yüzde 13,2016 net kâr tahminimizi ise yüzde 24 aşağı yönlü güncelliyoruz. 201/de operasyonel performansta iyileşme öngörümüzü koruyoruz."
Hisse | Fiyat | Değişim(%) | Piyasa Değeri |
---|---|---|---|
AKBNK | 67,80 | -7,44 | 352.560.000.000,00 |
ALBRK | 7,00 | -5,79 | 17.500.000.000,00 |
GARAN | 130,80 | -8,27 | 549.360.000.000,00 |
HALKB | 21,02 | -5,32 | 151.024.034.442,84 |
ICBCT | 14,43 | 0,14 | 12.409.800.000,00 |
ISCTR | 15,25 | -5,92 | 381.249.542.500,00 |
SKBNK | 4,36 | -3,33 | 10.900.000.000,00 |
TSKB | 12,59 | -6,88 | 35.252.000.000,00 |
VAKBN | 26,30 | -6,41 | 260.788.736.054,90 |
YKBNK | 30,58 | -7,33 | 258.310.828.264,72 |
Finansingundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.finansingundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.finansingundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.